VIX: بزرگترین سازنده پول من در 20 سال تجارت

برای مشاهده PDF اینجا را کلیک کنید

اکثر مردم شاخص نوسانات CBOE - یا VIX را به طور خلاصه - به عنوان "سنج ترس از بازار" می شناسند.

اما من وقتی این محصول ایجاد شد ، روی زمین بودم و خیلی بیشتر از این است.

VIX در واقع یک بار بزرگترین پول ساز در آرسنال تجاری من است.

با این حال ، هنگامی که من روی زمین کار کردم ، ما آن را برای مشتری ها فاش نکردیم. ما در مورد VIX به مشتریان به سادگی به عنوان راهی برای سنجش نوسانات بازار صحبت کردیم.

اما در پشت صحنه ، ما در حال تجارت VIX بودیم تا دستاوردهای گسترده ای کسب کنیم.

این یکی از دلایلی است که من امروز در آنجا ایستاده ام - در دفتر خانه خود در تگزاس - به جای اینکه در طبقه معاملاتی در شیکاگو یا نیویورک باشم. از آنجا که فهمیدم که اگر قدرت واقعی VIX در دسترس همه باشد ، می تواند زندگی را برای معامله گران روزمره تغییر دهد.

تمام کاری که شما باید انجام دهید این است که درک کنید که VIX چیست ، چه اندازه گیری می کند و چگونه می توانید آن را تجارت کنید.

من از نتایج شاخص های VIX خود هر روز در انقلاب سود برای یافتن معامله گران سودآور استفاده می کنم - و این استراتژی من است ...

VIX چیست؟

VIX به هر دلیلی به عنوان "سنج ترس" بازار شناخته می شود. در اصل ، این ترس را در بازار اندازه گیری می کند. و هنگامی که آن را جوش می دهید ، درک آن ساده است.

وقتی سهام بالا می رود ، سرمایه گذاران درآمد کسب می کنند. آنها نمی ترسند. ترس کم است و VIX نیز همینطور است.

اما وقتی سهام در حال کاهش است ، سرمایه گذاران در حال از دست دادن پول هستند - آنها می ترسند. ترس زیاد است و VIX شلیک می کند.

VIX از قیمت گزینه S& P 500 برای تعیین سطح نوسانات در بازار استفاده می کند. بر اساس میزان معامله گران پول مایل به صرف گزینه ها ، VIX تصمیم می گیرد که در آینده نوسانات باید به کجا هدایت شود.

اکنون گاهی اوقات ، VIX به روشی که قرار است حرکت نمی کند.

اگر S& P 500 بالاتر می رود ، انتظار دارید که VIX پایین تر حرکت کند ... درست است؟

اما این همیشه اتفاق نمی افتد. بعضی اوقات ، این دو به طور معکوس از یکدیگر حرکت نمی کنند. بعضی اوقات ، هر دو به طور همزمان بالا می روند. و هنگامی که این اتفاق می افتد ، به طور معمول نشانگر برتر است - به این معنی که بازار در حال ریزش است.

مثالی می خواهید؟بررسی کنید که VIX چقدر پیش از سقوط بازار در حال حاضر مشهور مارس 2020 با الهام از Coronavirus بود ...

شاخص نوسانات CBOE ، 2020 - حسن نیت ارائه دهنده Stockcharts.com

VIX قبل از سقوط بازار شروع به افزایش کرد ... در کنار S& P 500. بنابراین وقتی بازار چند روز بعد سقوط کرد ، من تعجب نکردم.

این نیز درست است. اگر S& P در حال سقوط است ، انتظار دارید که VIX افزایش یابد. اما گاهی اوقات ، VIX همراه با S& P سقوط می کند - و این به طور معمول نشان می دهد که بازار در پایین است ، در حال افزایش است - که یک فرصت خرید عالی در بازار وسیع تر است.

در طول تاریخ ، VIX از پایین 9. 14 تا 82. 69 متغیر است. برای دیدن اینکه چقدر در پیش بینی ترس در بازار قابل اعتماد است ، بررسی کنید که چگونه طی 30 سال گذشته حرکت کرده است - از جمله از طریق دو رکود اقتصادی و بازیابی ...

سرمایه گذاران بلند مدت نوسانات را در انتهای پایین ترجیح می دهند. اما ما معامله گران هستیم - و به طور معمول ، نوسانات این فرصت را برای درآمدزایی فراهم می کند.

به همین دلیل است که در طول حرفه 20 ساله من ، من یک سیستم اختصاصی ایجاد کرده ام که دقیقاً به من نشان می دهد که VIX-و بنابراین ، بازار سهام گسترده تر-هدایت می شود.

در اینجا نحوه عملکرد آن آورده شده است ...

سیستم چراغ راهنمایی VIX من

قرمز ، زرد ، سبز - ما از سنین پایین به ما آموزش داده می شود که این رنگ ها در چراغ راهنمایی چیست.

و وقتی به VIX نگاه می کنیم ، ساده است.

در طول 20 سال گذشته ، من یک ابزار اختصاصی با استفاده از VIX برای کمک به استراتژی تجارت من تهیه کرده ام-و این به شاخص رفتن من تبدیل شده است.

امروز ، من می خواهم شما را با چراغ ترافیک نوسانات خود آشنا کنم ...

نوسانات چراغ راهنمایی ، مودبانه از مارک سباستین

خواندن چراغ راهنمایی ساده است - اما فقط در دنیای نوسانات به یاد داشته باشید ، همه چیز وارونه است. هنگامی که نور قرمز است ، بازار وسیع تر به طور معمول در حال افزایش است. این بدان معنی است که VIX - و ترس - احتمالاً کاهش می یابد.

هنگامی که بازارها در حال فروش هستند ، نور سبز است-دقیقاً مانند فوریه 2020 ، درست قبل از تصادف تاریخچه کرونوویروس ...

Vix 21 ژانویه 2020 - 13 آوریل 2020

اکنون به طور معمول ، زرد به معنای "کند شدن" یا "با احتیاط" است. اما نور زرد در سیستم اختصاصی من در اصل به معنای "ما نمی دانیم".

اگر نور زرد باشد ، ما در آن جارو هستیم. ما می توانیم بالا برویم - یا می توانیم پایین برویم. در هر صورت ، یک حرکت قوی در حال آمدن است ، و ما باید خودمان را برای آن حرکت مهار کنیم.

اکنون ، برای تعیین اینکه چراغ راهنمایی من هر روز کدام رنگ است ، من از انواع شاخص ها استفاده می کنم ...

یکی از آنها آینده VIX است.

آینده VIX

VIX صرفاً ابزاری برای اندازه گیری نوسانات در بازار است. این یک محصول قابل تجارت به خودی خود نیست. بنابراین برای تجارت VIX ، باید از گزینه ها استفاده کنید ...

به طور کلی ، آینده های VIX "حدس" بازار را در مورد ارزش VIX در آینده منعکس می کنند. آنها راهی برای معامله گران برای تجارت نوسانات بر اساس ارزشهای آینده VIX هستند. قیمت یک قرارداد آتی VIX در واقع جایی است که بازار فکر می کند VIX با تاریخ انقضا آن قرارداد خواهد بود.

بعضی اوقات ، قراردادهای آتی با انقضاء طولانی تر گران تر از قراردادهای آتی با انقضاء کوتاه تر است. وقتی این اتفاق بیفتد ، بازار آتی Vix در چیزی به نام Contango است که توسط یک منحنی رو به بالا نشان داده شده است ...

معاملات آتی VIX معمولاً در هنگام نوسانات در سطح متوسط یا پایین تر از حد متوسط است. و هنگامی که ما به یک Contango نگاه می کنیم ، این بدان معناست که نوسانات در دراز مدت افزایش می یابد-که می تواند چراغ ترافیک بلند مدت VIX من را سبز کند.

از طرف دیگر ، معاملات آینده VIX نیز می تواند در عقب ماندگی باشد. این کمتر از Contango متداول است ، و هنگامی اتفاق می افتد که معاملات آتی با انقضاء طولانی تر ارزان تر از کسانی که دارای انقضاء کوتاه تر هستند ...

به طور معمول ، بازار آتی پس از افزایش نوسانات وارد عقب می شود - و می تواند با کاهش نوسانات از اوج ، چراغ راهنمایی من را قرمز کند.

هر روز در تصرف سود ، من دقیقاً به شما می گویم که چراغ راهنمایی VIX من در کجا قرار دارد. من هیچ اسرار را حفظ نمی کنم - می خواهم قدرت مالی را مستقیماً در دست شما قرار دهم ...

و من قصد دارم از این نشانگر شماره یک استفاده کنم تا به شما نشان دهم که چگونه.

اما هنگامی که می دانید VIX در کجا قرار دارد ، یک سؤال باقی می ماند - چگونه آن را تجارت می کنید؟

نوسانات بازار تجارت

در حالی که آینده VIX یکی از محبوب ترین راه های تجارت نوسانات بازار است ، آنها تنها راه نیستند. شما می توانید گزینه ها را مستقیماً در VIX خریداری کنید - یا می توانید در انواع ETF و ETN های اهرمی و بی نظیر شرکت کنید.

به عنوان مثال ، آینده کوتاه مدت ETF (BATS: UVXY) Proshares Ultra Vix را بگیرید. این ETF نوسانات کوتاه مدت را با اهرم 1. 5 برابر ردیابی می کند.

چرا اهرم؟خوب ، UVXY VIX را مستقیماً ردیابی نمی کند. به جای آن ، آینده را ردیابی می کند ، که در واقع به اندازه خود VIX بی ثبات نیست. با مقایسه ، سری IPath B S& P 500 Vix Futures ETN (BATS: VXX) را بگیرید.

بر خلاف UVXY ، VXX از آن استفاده نمی شود. و در نتیجه ، فقط به اندازه VIX حدود 45 ٪ حرکت می کند.

در اینجا در تصرف سود ، ما پس از بازده بزرگ و نامتقارن هستیم. بنابراین ما می خواهیم پول خود را در دارایی هایی قرار دهیم که بزرگ شوند و سریع حرکت کنند. به همین دلیل در مورد VIX ، UVXY یکی از بهترین راه ها برای بازرگانان خرده فروشی برای استفاده از نوسانات بازار است.

یک نوسانات ردیابی ETFS بیشتر در بازار وجود دارد-پیگیری آینده های کوتاه مدت ، آینده های میان مدت ، آینده های بلند مدت و موارد دیگر-هر دو با استفاده و بی نظیر. Vixy ، Vixm ، VXZ ، SVOL - من می توانم ادامه دهم.

برخی از سهام مانند شرکت اپل (NASDAQ: AAPL) حتی VIX خاص خود را دارند. AAPL CBOE Equity Vix در Apple (IndexCBOE: VXAPL) است ، و این یک راه عالی برای سنجش نوسانات در سهام بزرگ است حتی اگر نتوانید مستقیماً آن را تجارت کنید.

اگر یک کلید برای کسب درآمد در این بازار وجود داشته باشد ، این نوسانات است. و VIX سلاح مخفی ما است که می توان از نوسانات در بازده سریع و نامتقارن استفاده کرد.

در اینجا به موفقیت شما ،

متخصص نوسانات مارک سباستین ، سودآوری سود < pan> یک نوسانات پیگیری ETFS بیشتر در بازار وجود دارد-پیگیری آینده های کوتاه مدت ، آینده های میان مدت ، آینده های بلند مدت و موارد دیگر-هر دو اهرم و بی نظیر. Vixy ، Vixm ، VXZ ، SVOL - من می توانم ادامه دهم.