نوسانات در شرکت های فناوری در حال افزایش است

قیمت سهام شرکت های فناوری تا حدودی دچار تلاطم شده است. به لطف افزایش نرخ بهره و تورم، نوسانات در بخش فناوری در تمام سال افزایش یافته است. و از آنجایی که Nasdaq 100 - سنج محبوبی که برای دنبال کردن بخش فناوری ایالات متحده استفاده می شود - به شدت از بالاترین سطح خود ناشی از بیماری همه گیر افت کرده است، سرمایه گذاران در تعجب هستند که چگونه از این بخش تأثیرگذار سود ببرند یا از آن محافظت کنند.

صندوق های کوتاه و بلند Nasdaq 100 صادر شده توسط Global X یک راه حل ارائه می دهند. در این مقاله به نحوه عملکرد آنها و مزایا و خطرات آنها می پردازیم.

صندوق های سرمایه گذاری کوتاه و بلند چه کاری انجام می دهند؟

صندوق های بلند و کوتاه، فراز و نشیب های نزدک 100 را بزرگ نمایی می کنند. آنها به نوعی شبیه آینه و ذره بین هستند.

• Global X Ultra Short Nasdaq 100 Hedge Fund (کد ASX: SNAS)
• Global X Ultra Long Nasdaq 100 Hedge Fund (کد ASX: LNAS)

صندوق کوتاه که با علامت ASX SNAS شناخته می شود، مانند یک آینه است. در جهت بزرگنمایی مخالف بازار سهام حرکت می کند، وقتی نزدک سقوط می کند، ارزشش افزایش می یابد و زمانی که افزایش می یابد، کاهش می یابد. به این ترتیب، SNAS، مانند فروش کوتاه مدت، می تواند راهی برای کسب سود یا پوشش در برابر یک بازار سهام در حال سقوط فراهم کند.

عملکرد گذشته یک شاخص قابل اعتماد برای عملکرد آینده نیست.

صندوق بلند یا LNAS ذره بین است. نزدک را بالا و پایین دنبال می کند - اما تا حدی بزرگ تر. به این ترتیب LNAS به سرمایه گذاران ابزاری برای بیان دیدگاه های قوی در مورد حرکات سهام فناوری می دهد.

نمودارهای بالا و پایین نشان می دهند که نتایج چگونه می توانند باشند.

نمودار بالا عملکرد هر دو صندوق و شاخص آنها را از ابتدای سال 2022 نشان می دهد. زمانی که نزدک 100 افزایش یافت، LNAS، صندوق بلند مدت، معمولاً بیش از شاخص افزایش یافت. زمانی که شاخص سقوط کرد، LNAS حتی بیشتر سقوط کرد. تقریباً مانند شاخص خود بالا و پایین رفت - اما به میزان بیشتری.

عملکرد گذشته یک شاخص قابل اعتماد برای عملکرد آینده نیست.

در مقابل، SNAS در جهت مخالف نزدک 100 حرکت کرده است. زمانی که نزدک 100 سقوط کرد، SNAS عملکرد خوبی داشت. از مارس تا می 2022، در طول تهاجم اولیه روسیه به اوکراین، یکی از این دوره ها بود. در مقابل، هنگامی که نزدک 100 بالا می رود، SNAS سقوط می کند - همیشه در جهت مخالف LNAS حرکت می کند.

تفاوت این وجوه با مشتقات - مانند اختیار معامله و CFD - به این دلیل است که شفاف تر و آسان تر معامله می شوند. آنها همچنین می توانند ریسک کمتری نسبت به این گزینه ها ارائه دهند که در زیر به آن می پردازیم.

چطورکار می کنند؟

با استفاده از وجوه طولانی و کوتاه با استفاده از آتی شاخص NASDAQ 100 برای دستیابی به اهداف خود. SNAS معاملات آینده شاخص NASDAQ را به فروش می رساند. در حالی که lnas آنها را خریداری می کند.

برای بزرگنمایی فراز و نشیب ها ، این آینده ها توسط میز تجارت ما "در حاشیه" معامله می شوند. متخصصان بازرگانی ما در معرض قرار گرفتن در معرض NASDAQ 100 قرار می گیرند تا در یک باند مشخص از 200 تا 275 ٪ از ارزش خالص دارایی صندوق نگه دارند. هنگامی که دنده خیلی کم می شود ، آنها قرار گرفتن در معرض آن را افزایش می دهند تا آن را به عقب برگردانند. هنگامی که دنده بیش از حد زیاد می شود ، آنها را کاهش می دهند تا آن را به عقب برگردانند. این بدان معناست که درجه واقعی دنده روز به روز متفاوت است - اما همیشه به طور فعال مدیریت می شود. سطح چرخ دنده را می توان هر روز در وب سایت ما مشاهده کرد.

از نظر مهم ، تمام وسایل نقلیه در بودجه مدیریت می شوند. این بدان معنی است که سرمایه گذاران هرگز با تماس های حاشیه ای روبرو نیستند. این همچنین به این معنی است که SNA ها و LNA ها هرگز نمی توانند باعث شوند سرمایه گذاران بیشتر از آنچه وارد می شوند از دست بدهند. این باعث می شود LNA ها و SNA ها متفاوت از - و به طور بالقوه ایمن تر از - تجارت کوتاه و مشتقات ، در جایی که سرمایه گذاران می توانند با تماس های حاشیه ای و ضررهای بالقوه بیشتر روبرو شونداز سرمایه گذاری اصلی آنها.

قیمت ها چگونه تعیین می شوند؟

از آنجا که وجوه از آینده استفاده می کنند ، قیمت آنها از بازار آتی پیروی می کند.

توجه به این نکته حائز اهمیت است که بازارهای آتی می توانند در جهات مختلف به بازار سهم - به ویژه برای سرمایه گذاران استرالیایی - حرکت کنند. این به دو دلیل اصلی رخ می دهد: اختلاف منطقه زمانی بین استرالیا و ایالات متحده ؛و ساعات تجاری انعطاف پذیر تر که بازار آتی اجازه می دهد.

بر خلاف سهام ، معاملات آتی تقریباً 24 ساعت در روز شش روز در هفته معامله می شود. این می تواند به معنای مثال باشد که حتی وقتی شاخص NASDAQ 100 در طول روز معاملاتی شیکاگو سقوط کند ، آینده شاخص Nasdaq 100 که در بودجه ما در طول روز معاملات سیدنی افزایش می یابد. به عنوان مثال ، این ممکن است رخ دهد ، زیرا معامله گران معتقدند که NASDAQ 100 صبح روز بعد در شیکاگو افزایش می یابد.

خطرات چیست؟

این مهم است که سرمایه گذاران درک کنند که LNA ها و SNA ها مانند صندوق های مبادله ای ردیابی در ردیابی (ETF) نیستند. درعوض ، آنها به طور فعال صندوق های پرچین مدیریت می شوند و از نظر ETF دارای درجه بالاتری از ریسک هستند.

از آنجا که صندوق های کوتاه و طولانی اهرم سود و ضرر و زیان را که سرمایه گذاران تجربه می کنند ، بزرگ می کنند ، آنها فقط برای تجارت کوتاه مدت مناسب هستند و هر دارایی باید به طور فعال کنترل شود. از آنها نباید به عنوان سرمایه گذاری استفاده شود و سرمایه گذاری کند.

بودجه مرتبط

LNAS: صندوق پرچین جهانی Ultra Long Nasdaq 100 یک صندوق فعال فعال است که هدف آن ارائه بازده های دنده ای است که با سرمایه گذاری با بازده شاخص NASDAQ-100 با سرمایه گذاری در درجه اول در یک نمونه کارها از طولانی مدت E-mini nasdaq- ارتباط دارد. 100 قرارداد آتی ذکر شده در بورس کالای شیکاگو.

SNAS: صندوق پرچین جهانی Ultra Short Nasdaq 100 یک صندوق فعال فعال است که هدف آن ارائه بازده های چرخشی سرمایه گذاران است که با سرمایه گذاری در درجه اول با سرمایه گذاری در ابتدا در سبد سهام کوتاه E-mini nasdaq- ارتباط منفی دارند. 100 قرارداد آتی ذکر شده در بورس کالای شیکاگو.

برای مشاهده منابع فعلی صندوق ، روی نام صندوق بالا کلیک کنید. منابع در معرض تغییر هستند. منابع فعلی و آینده در معرض خطر هستند.

تألیف شده توسط: تیم تحقیقاتی جهانی X

تاریخ: 13 سپتامبر 2022

پست های مرتبط

این سند توسط Global X Management (AUS) Limited ("Global X") (شماره مجوز خدمات مالی استرالیا 466778) صادر شده است و Global X تنها مسئول مسئله آن است. این سند ممکن است برای هر منظور توسط هیچ یک از گیرنده ها توسط هیچ گیرنده ای بازتولید ، توزیع یا منتشر نشود. تحت هیچ شرایطی این سند مورد استفاده قرار نمی گیرد یا به عنوان پیشنهادی برای فروش یا درخواست پیشنهاد برای خرید ، هر اوراق بهادار ، سرمایه گذاری یا سایر ابزارهای مالی در نظر گرفته می شود. پیشنهادات منافع در هر محصول خرده فروشی فقط با بیانیه افشای محصول (PDS) که در www. globalxetfs. com. au در دسترس است ، ارائه می شود. با توجه به هر محصول خرده فروشی ، Global X یک تعیین بازار هدف (TMD) را تهیه کرده است که نوع مشتریانی را که محصول خرده فروشی مربوطه احتمالاً برای آن مناسب است ، توصیف می کند. TMD همچنین شرایط توزیع و محدودیت هایی را مشخص می کند که به اطمینان حاصل می شود که محصول مربوطه احتمالاً در بازار هدف به مشتریان برسد. هر TMD در www. globalxetfs. com. au در دسترس است

اطلاعات ارائه شده در این سند فقط از نظر ماهیت کلی است و اهداف شخصی ، موقعیت های مالی یا نیازهای شما را در نظر نمی گیرد. قبل از انجام هرگونه اطلاعاتی در این سند ، باید مناسب بودن اطلاعات مربوط به اهداف ، وضعیت مالی یا نیازهای خود را در نظر بگیرید و در نظر داشته باشید که با توجه به شرایط خاص خود ، به جستجوی مستقل مالی ، حقوقی ، مالیات و سایر توصیه های مربوطه بپردازید. هر تصمیم سرمایه گذاری فقط باید پس از اخذ و در نظر گرفتن PDS و TMD مربوطه اتخاذ شود.

این سند توسط Global X از منابعی تهیه شده است که Global X معتقد است صحیح است. با این حال ، هیچ یک از Global X ، گروهی از شرکت هایی که Mirae Asset Global Investments Co. ، Ltd والدین یا نهادهای مرتبط با آنها هستند ، و هیچ یک از مدیران مربوطه ، کارمندان یا نمایندگان آنها هرگونه نمایندگی یا ضمانت نامه ای را در قبال آن انجام می دهند ، یا مسئولیت هرگونه مسئولیت را بر عهده دارند. برای صحت یا کامل بودن ، یا هرگونه خطا یا حذف در هرگونه اطلاعات یا بیانیه ای که در این سند یا در هر ماده یا ارائه همراه ، قبلی یا بعدی همراه است. به حداکثر میزان مجاز توسط قانون ، جهانی X و هر یک از این افراد از هرگونه مسئولیت یا مسئولیتی در قبال هرگونه ضرر و زیان که ممکن است توسط هر شخص متکی به هرگونه اطلاعات موجود در این سند یا هرگونه حذف باشد ، رد می کنند.

سرمایه گذاری در هر کالایی صادر شده توسط Global X مشمول ریسک سرمایه گذاری است ، از جمله تأخیرهای احتمالی در بازپرداخت و از دست دادن درآمد و سرمایه گذاری اصلی. هیچ یک از X Global X ، گروهی از شرکت هایی که Mirae Asset Investments Global Investments ، Ltd والدین یا نهادهای مرتبط با آنها هستند ، و نه مدیران مربوطه ، کارمندان یا نمایندگان ، عملکرد هر کالایی صادر شده توسط Global X یا بازپرداخت را تضمین نمی کنند. سرمایه یا هر نرخ بازده خاصی از آن.

ارزش یا بازده یک سرمایه گذاری در نوسان خواهد بود و یک سرمایه گذار ممکن است مقداری یا تمام سرمایه گذاری خود را از دست بدهد. عملکرد یک شاخص قابل اعتماد از عملکرد آینده نیست.

صندوق پرچین جهانی Ultra Long NASDAQ 100 (صندوق فوق العاده طولانی) و صندوق پرچین جهانی Ultra Short Nasdaq 100 (صندوق فوق العاده کوتاه) صندوق های مدیریت شده با مبادله ASX هستند. صندوق فوق العاده طولانی یک محصول مالی اهرم است. صندوق فوق العاده کوتاه هم یک محصول مالی کوتاه و هم اهرم است. این مفاهیم و هدف سرمایه گذاری هر دو صندوق فوق العاده طولانی و صندوق فوق العاده کوتاه ، در PDS قابل اجرا به تفصیل است. محصولات مالی معامله شده "کوتاه" و/یا "اهرم" ، از جمله صندوق فوق العاده طولانی و صندوق فوق العاده کوتاه ، ابزارهای پیچیده ای هستند و ریسک بالایی دارند.

هر صندوق از اهرم (همچنین به عنوان Gearing نیز شناخته می شود) به عنوان عنصر اصلی استراتژی سرمایه گذاری خود استفاده می کند. چرخ دستی باعث افزایش و افزایش نوسانات سود و زیان حاصل از سرمایه گذاری صندوق می شود. صندوق فوق العاده کوتاه همچنین از فروش کوتاه به عنوان عنصر اصلی استراتژی سرمایه گذاری خود استفاده می کند. این بدان معناست که صندوق فوق العاده کوتاه با هدف تولید بازده هایی که به طور معکوس مرتبط هستند (یعنی در جهت مخالف) به حرکات در فهرست NASDAQ 100 (فهرست).

گرفتن موقعیت های کوتاه شامل سطح بالاتری از ریسک برای سرمایه گذاری نسبت به موقعیت طولانی است زیرا حداکثر ضرر و زیان صندوق فوق العاده کوتاه در معرض محدودیت بالایی نیست. علاوه بر این ، یک سرمایه گذاری در هر یک از صندوق ها دقیقاً یا حتی از نزدیک عملکرد شاخص را تکرار یا ردیابی نمی کند. میزان اهرم مورد استفاده هر یک از صندوق های فوق العاده طولانی و صندوق فوق العاده کوتاه به عنوان دامنه هدف بین 200 ٪ 275 ٪ بیان شده است. عملکرد یک سرمایه گذاری در هر یک از صندوق ها در درجه اول به جهت کلی شاخص (بالا یا پایین) و میزان قرار گرفتن در معرض شاخص (اهرم) در محدوده هدف در هر نقطه از زمان بستگی دارد و همچنین به مسیر بستگی داردنمونه کارها صندوق برای دستیابی به بازده خود طول می کشد.

محصولات معامله شده با مبادله کوتاه و اهرم فقط برای سرمایه گذاران در نظر گرفته شده است که خطرات مربوط به سرمایه گذاری در یک محصول با قرار گرفتن در معرض کوتاه و یا اهرم را درک می کنند و قصد دارند به صورت کوتاه مدت سرمایه گذاری کنند. هرگونه سرمایه گذاری در محصولات کوتاه و/یا اهرم باید به طور فعال مدیریت شود و بسیار از نزدیک مورد نظارت قرار گیرد ، همانطور که روزانه انجام می شود.

قبل از انجام هرگونه سرمایه گذاری در هر یک از صندوق ها ، سرمایه گذاران آینده نگر باید با دقت در نظر بگیرند که آیا آنها آماده هستند که در معرض خسارات قابل توجهی در سرمایه گذاری خود قرار بگیرند. لطفاً برای جزئیات بیشتر و به ویژه خطرات مرتبط با سرمایه گذاری در هر یک از صندوق ها ، به PDS و TMD اختصاصی برای هر صندوق مراجعه کنید.