روشهای سرمایه گذاری

یک سرمایه گذاری مالی هر دارایی یا ابزاری است که با قصد فروش دارایی گفته شده با قیمت بالاتر از قیمت خرید در برخی از مقاطع آینده (سود سرمایه) یا با این امید که دارایی مستقیماً درآمد به همراه خواهد داشت (ماننددرآمد اجاره یا سود سهام). این راهنما سه روش اصلی سرمایه گذاری (یا کلاس دارایی) را مرور می کند.

معیارهای دقیق برای یک معامله که یک سرمایه گذاری در نظر گرفته می شود ، با این حال ، چندان مشخص نیست. از منظر گسترده ، دسته های مختلف سرمایه گذاری وجود دارد. به خصوص از نظر حسابداری ، معاملات مختلف ممکن است به عنوان سرمایه گذاری توسط افراد مختلف تشکیل شود. به عنوان مثال ، معامله اجاره نامه ممکن است توسط برخی اما توسط برخی دیگر به عنوان یک سرمایه گذاری تلقی شود.

در یک تعریف بسیار گسترده ، یک سرمایه گذاری می تواند هرگونه اقدام یا عملیاتی را که با هدف تولید نوعی درآمد آینده انجام می شود ، محاصره کند. به همین ترتیب ، حتی عمل تولید کالا با هدف فروش مجدد آنها در آینده می تواند به عنوان یک سرمایه گذاری تلقی شود.

انواع خاصی از معاملات وجود دارد که به راحتی به عنوان سرمایه گذاری های مالی دیده می شوند. این تمرکز این مقاله است و در زیر شرح داده شده است.

روشهای مختلف سرمایه گذاری چیست؟

یک روش ساده برای طبقه بندی سرمایه گذاری ها تقسیم آنها به سه دسته یا "روش های سرمایه گذاری" است که شامل موارد زیر است:

• سرمایه گذاری بدهی (وام)
• سرمایه گذاری سهام (مالکیت شرکت)
• سرمایه گذاری های ترکیبی (اوراق بهادار قابل تبدیل ، سرمایه mezzanine ، سهام ترجیحی)

سرمایه گذاری بدهی

سرمایه گذاری های مبتنی بر بدهی را می توان بیشتر به دو زیر مجموعه-سرمایه گذاری عمومی و غیر عمومی (خصوصی) تقسیم کرد.

سرمایه گذاری بدهی های عمومی هرگونه سرمایه گذاری است که می تواند در بازارهای بدهی باز خریداری یا معامله شود. اینها مواردی از جمله اوراق قرضه ، بدهی ها و مبادله های اعتباری از جمله دیگران است. یک شرکت غالباً اوراق بهادار عمومی را به عنوان نگهدارنده ، در دسترس برای فروش یا برای تجارت در نظر گرفته می کند. هر یک از این طبقه بندی ها طبق استانداردهای حسابداری معیارها و معالجه خاصی دارند.

سرمایه گذاری بدهی خصوصی هرگونه معامله ای است که دارایی را در ترازنامه ایجاد می کند و به طور آشکار یا به راحتی در بازارها معامله نمی شود. به عنوان مثال ، خرید مطالبات موجودی حساب های موجود یا دریافتنی وام است که انتظار می رود نوعی درآمد آینده را ایجاد کند.

سرمایه گذاری سهام

سرمایه گذاری سهام نیز می تواند به عنوان سرمایه گذاری های عمومی و غیر عمومی طبقه بندی شود. دومی معمولاً به عنوان سهام خصوصی شناخته می شود ، که یک سرمایه گذاری با ریسک بالا و با پاداش بالا محسوب می شود. در حقیقت ، سرمایه گذاری های سهام به طور کلی به عنوان ریسک تر از سرمایه گذاری های بدهی دیده می شوند ، با این مزیت که به طور بالقوه بازده بالاتری ایجاد می کند.

سرمایه گذاری سهام عمومی هر سرمایه گذاری مبتنی بر سهام است که می تواند در بازارها خریداری یا معامله شود. اینها اغلب نوع سرمایه گذاری هایی است که شخص هنگام بحث در مورد سرمایه گذاری در ذهن دارد. این شامل ابزارهایی مانند سهام مشترک ، سهام ترجیحی ، گزینه های سهام و ضمانت سهام است.

سرمایه گذاری سهام خصوصی اغلب سرمایه گذاری های در مقیاس بزرگتر است که در محدوده یک سرمایه گذار کوچک نیست. خریدهای اهرمی ، ادغام و خرید و سرمایه گذاری سرمایه گذاری فقط برخی از انواع متداول معاملات سهام خصوصی است.

روشهای سرمایه گذاری ترکیبی

بیایید به برخی از روش های سرمایه گذاری اضافی نگاه کنیم. انواع سرمایه گذاری وجود دارد که عناصر بدهی و عدالت را مخلوط می کند. نمونه ای از این بدهی های مزانزین است که در آن یک سرمایه گذار در ازای حقوق صاحبان سهام وام به شخص دوم ارائه می دهد. مثال دیگر اوراق قرضه قابل تبدیل است که در آن یک سرمایه گذار اوراق قرضه ای خریداری کرده است که دارای یک ویژگی است که به موجب آن برای تعداد مشخصی از سهام سهام شرکت صدور قابل تعویض است.

همچنین انواع سرمایه گذاری وجود دارد که نه بدهی و نه مؤلفه های عدالت. نمونه ای از این نوع ، هرگونه سرمایه گذاری در سمت دارایی ترازنامه مانند خرید تجهیزات یا ملک تحت PP& E است. از طرف دیگر ، خرید دارایی های نامشهود مانند مارک یا حق ثبت اختراع نیز بسته به استراتژی می تواند به عنوان یک سرمایه گذاری طبقه بندی شود.

سرانجام ، طبقه بزرگی از سرمایه گذاری ها به نام مشتقات وجود دارد که - همانطور که از نام آن پیداست - از سایر اوراق بهادار مشتق شده است. انواع مختلفی از مشتقات وجود دارد که همه آنها دارای مقاله ای از خود هستند. با این حال ، نمونه هایی از مشتقات رایج آتی و گزینه هایی هستند که ابزارهای سرمایه گذاری هستند که ارزش خود را از سهام یا کالای اساسی پایه گذاری می کنند.

درباره سرمایه گذاری بیشتر بخوانید!

با تشکر از شما برای خواندن راهنمای CFI در مورد روش های سرمایه گذاری. برای ادامه یادگیری و پیشبرد شغل خود ، منابع زیر مفید خواهد بود:

• بانکداری سرمایه گذاری
• روش ارزیابی
• مدل DCF
• اوراق بهادار عمومی
• به تمام منابع مدیریت ثروت مراجعه کنید

• این مقاله را به اشتراک بگذارید